东吴证券：维持光大证券“买入”评级，盈利受益于市场回暖，财富管理筑牢底盘
东吴证券研报指出，光大证券盈利受益于市场回暖，财富管理筑牢底盘。26H1 公司实现归母净利润 22.3 亿元，同比+32.5%；第二季度实现归母净利润 10.6 亿元，同比+23.1%。经纪业务受益市场行情回暖，投行业务呈现债强股弱格局，资管板块打磨多元产品矩阵，自营投资坚守绝对收益思路。结合公司 2026H1 经营情况，我们小幅上调此前盈利预测，预计 2026-2028 年公司归母净利润分别为 42/44/46 亿元（前值分别为 41/43/45 亿元），对应同比增速分别为 13%/4%/4%，对应 EPS 分别为 0.91/0.95/0.99 元/股。当前市值对应 PB 估值分别为 0.88x/0.84x/0.81x。公司聚焦主业稳健发展，看好持续强化竞争力，维持“买入”评级。